Après la forte hausse de vendredi dernier, les marchés boursiers mondiaux sont entrés dans une phase de consolidation ce lundi, avec un sentiment d'investisseur devenu prudent, axé sur les résultats financiers imminents de NVIDIA. Parallèlement, le marché des cryptoactifs a subi un fort pullback, avec l'Éther et le Bitcoin revenant de leurs sommets, mettant en évidence la sensibilité du marché aux signaux macroéconomiques. Cet article analysera en profondeur les principaux marchés mondiaux, y compris les actions américaines, les marchés boursiers asiatiques, les marchés boursiers européens ainsi que les dernières dynamiques des matières premières et des cryptoactifs, afin de fournir aux investisseurs un aperçu complet du marché.

La Pi Coin fait face à un cycle baissier sévère, avec une variation des prix en chute, s'approchant de l'ATL. Cet article analyse en profondeur la connexion croissante entre le prix de la Pi Coin et celui du Bitcoin, tout en utilisant l'indicateur technique RSI pour révéler les défis potentiels auxquels elle pourrait faire face à court terme. En outre, nous allons explorer les opportunités potentielles, fournissant des références décisionnelles aux traders de cryptoactifs et aux holders à long terme. Cet article vise à aider les membres de la communauté Pi Network et les passionnés de chiffrement à comprendre pleinement les dernières dynamiques du marché de la Pi Coin, ainsi qu'à percer la logique profonde derrière sa variation des prix.

La surveillance off-chain montre qu'une mystérieuse baleine a acheté pour 2,5 milliards de dollars d'ETH sur la plateforme Hyperliquid et a immédiatement commencé à les staker, entraînant une augmentation de 450 000 jetons dans le nombre de validateurs. Pendant ce temps, un groupe de holders de Bitcoin à long terme a effectué un transfert massif vers des holdings d'ETH pour la première fois, faisant grimper le taux de change ETH/BTC à un sommet d'un an à 0,042. Cet article combine des données d'Arkham Intelligence, des variations de flux sur les plateformes d'échange et des dynamiques de staking pour analyser en profondeur les signaux de retournement du marché derrière les mouvements des baleines.

Avec la mise en œuvre de la loi GENIUS aux États-Unis, les émetteurs de stablecoins doivent divulguer mensuellement les détails de leurs réserves, et les institutions de TradFi et de chiffrement ajustent leurs stratégies de conformité. Bien que Tether (USDT) maintienne une part de marché de 60 % et soit le leader, il se retrouve en position passive en raison du mécanisme de divulgation trimestrielle et des sanctions réglementaires passées. Cet article analyse les avantages de conformité et les caractéristiques techniques des trois principaux concurrents : USDC, DAI (USDS) et RUSD, et interprète la transformation structurelle qui se produit sur le marché des stablecoins de 288 milliards de dollars.

Surnommée "la micro-stratégie version ETH" par l'industrie, la société cotée SharpLink a montré un signal de marché rare : sa capitalisation boursière totale (3,24 milliards de dollars) est désormais inférieure à la valeur de l'ETH qu'elle détient sur son livre (3,29 milliards de dollars), formant un phénomène de décote NAV (valeur nette d'actif). Les analystes en cryptoactifs soulignent que ce signal historique a été reconnu par des traders légendaires comme une "ligne de référence pour acheter le dip", ce qui pourrait indiquer qu'Ethereum est sur le point de connaître un tournant majeur sur le marché. Cet article analyse en profondeur l'impact potentiel de ce phénomène sur le prix de l'ETH en tenant compte des plans de rachat, des mouvements institutionnels et des données off-chain.

Tom Lee, co-fondateur de Fundstrat, a publié sa dernière prévision sur Ethereum, estimant que le prix de l'ETH atteindra son point bas dans quelques heures. Pendant ce temps, BitMine Immersion Technologies a de nouveau augmenté sa position de 4 871 ETH (d'une valeur de 21,28 millions de dollars), portant le total de ses holdings à 1,72 million d'ETH (d'une valeur de 7,65 milliards de dollars). Cet article combine l'analyse technique, les dynamiques des holdings institutionnels et les données off-chain pour analyser en profondeur les signaux de point bas à court terme d'Ethereum et les chemins potentiels pour franchir l'objectif de 6 290 dollars à moyen et long terme.

Le 25 août, l'ETF Ethereum (ETHA) de BlackRock a enregistré un afflux de fonds massif de 315 millions de dollars, inversant la tendance de sorties continues de la semaine précédente. Parallèlement, le total des open interest de l'ETF Ethereum Spot a atteint 6,6 millions d'ETH (d'une valeur de 29,23 milliards de dollars), représentant 5,45 % de l'offre en circulation. Tom Lee, co-fondateur de BitMine, analyse que le prix de l'ETH pourrait être proche du fond, avec des signaux significatifs d'accumulation institutionnelle. Cet article intègre des données de flux de fonds, des opinions d'experts et des variations des holdings on-chain pour interpréter les dernières tendances du marché Ethereum pour les utilisateurs de chiffrement.

Au cours des dernières 24 heures, la capitalisation boursière totale du marché des cryptoactifs a chuté de 3,83 %, s'élevant à 38,6 trillions de dollars, entraînant près de 1 milliard de dollars de liquidations, la plupart provenant de positions long. Le Bitcoin est tombé en dessous de 110 000 dollars, tandis que l'Éther a connu une chute de 7,29 %, provoquant une certaine panique sur le marché. Cependant, les baleines et les fonds institutionnels continuent d'acheter le dip, et les données off-chain montrent que les gros achats affluent, soulignant que la confiance à long terme du marché n'a pas été clairement ébranlée.

Les contrats à terme sur les alts non liquidés (OI) ont connu une hausse spectaculaire de 9,2 milliards de dollars en une seule journée le 22 août, atteignant un total historique de 61,7 milliards de dollars. Dans le même temps, l'indice de saison des altcoins a atteint 61 (testant ce seuil pour la première fois depuis 2025), mais est rapidement retombé à 56. Malgré l'explosion de la demande de levier, la rotation des capitaux reste faible, et la domination de Bitcoin demeure à 57 %, indiquant que ce cycle est toujours dominé par le BTC. Les données historiques montrent que des bulles de levier similaires ont conduit à un effondrement de 50 des alts au T1 2025, et les investisseurs doivent rester vigilants face aux risques de cycle de fluctuation.

Bitcoin a soudainement chuté en dessous du support clé de 110 000 dollars le 26 août, atteignant un minimum de 109 000 dollars, déclenchant une liquidation de 940 millions de dollars sur le marché mondial des cryptoactifs en une seule journée (dont 826 millions de dollars en positions long). La capitalisation boursière a fondu de 200 milliards de dollars, passant d'un sommet de 4 000 milliards de dollars à 3 800 milliards de dollars. Bien que le président de la Réserve fédérale (FED), Jerome Powell, ait envoyé des signaux accommodants lors de la réunion de Jackson Hole, ce qui avait propulsé le Bitcoin jusqu'à 117 000 dollars, l'effet positif s'est rapidement estompé et le marché est retombé dans un état de forte fluctuation.

Dans la nuit du 26 août, un nouveau projet de jeton meme frauduleux lié à Cristiano Ronaldo (CR7) est apparu sur la blockchain Solana. Ce jeton a vu sa capitalisation boursière grimper à 5 millions de dollars en 6 heures avant de s'effondrer instantanément à zéro. C'est le deuxième cas récent d'escroquerie utilisant le nom de CR7, une escroquerie similaire ayant précédemment créé une capitalisation boursière de 143 millions de dollars avant de chuter de 98 %. Les analystes de la blockchain avertissent que les escroqueries de jetons associés aux célébrités sur la chaîne Solana connaissent une hausse explosive, et les investisseurs doivent être prudents dans l'identification des projets de collaboration officiels.

Le DOGE (狗狗币) n'a pas réussi à maintenir le support à 0,2320 $ et a entamé une nouvelle vague de chute, se négociant actuellement en dessous de 0,2150 $ et ayant franchi la moyenne mobile sur 100 heures. Le graphique horaire forme une ligne de tendance de résistance à la baisse (0,2160 $), et si cette résistance n'est pas franchie, cela pourrait entraîner un nouveau dip vers le seuil psychologique de 0,20 $. Les indicateurs MACD et RSI montrent tous deux que les positions short dominent, et la rupture du support clé pourrait ouvrir un espace de baisse jusqu'à 0,188-0,182 $.

Récemment, l'indice du dollar (DXY) a décliné, suscitant de nouveau des discussions sur la "fin de la domination du dollar". Cependant, selon les analyses de l'Institut Mises et de plusieurs économistes observateurs, ces affirmations selon lesquelles le dollar est "mort" sont gravement exagérées, car une question clé reste sans réponse : quelle est l'alternative au dollar ?

Le Pi Network (PI) continue de fluctuer près du niveau du support clé de 0,33 USD, testant plusieurs fois cette position et formant une potentielle figure de triple fond. Si ce support est maintenu efficacement et accompagné de volumes de trade élevé, cela pourrait déclencher un rebond vers 0,85 USD. Cependant, les MA continuent de peser sur le prix, un franchissement du point de contrôle (POC) est nécessaire pour inverser la tendance baissière à long terme. Les investisseurs doivent suivre de près les variations du volume de Trading et les signaux d'amélioration fondamentale apportés par la mise à niveau du protocole Stellar.

Le 25 août, la société de finance en cryptomonnaie ETHZilla Corporation (NASDAQ: ETHZ), cofondée par le milliardaire investisseur Peter Thiel, a annoncé un programme de rachat d'actions pouvant atteindre 250 millions de dollars, initialement perçu comme une information positive majeure. Cependant, la réaction du marché a été inattendue : après une brève montée à 3,75 dollars, le prix de l'action a rapidement chuté de plus de 16 %. Ce retournement a suscité l'attention des investisseurs : s'agit-il d'une prise de bénéfices sur le marché ou les actifs liés à l'ETH font-ils face à une pression plus profonde ?

XRP n'a pas réussi à maintenir le niveau de résistance de 3,12 USD et continue de pullback, se négociant actuellement en dessous de 2,95 USD et tombant en dessous du support de la moyenne mobile à 100 heures. Le graphique horaire montre que le canal de hausse a été cassé, le support clé se déplaçant à 2,78 USD. Si le niveau de résistance de 2,98 USD ne peut pas être récupéré, un dip supplémentaire vers la plage cible de 2,65 USD est possible. Les indicateurs MACD et RSI montrent tous deux que les positions short dominent, il est conseillé aux investisseurs en chiffrement de suivre de près l'évolution du sentiment du marché après l'ouverture des marchés américains ce soir.

La cryptomonnaie Ripple (XRP) a subi une pression de vente le 26 août après un fort rebond durant le week-end, avec un prix retombant autour de 2,95 dollars, perdant le seuil psychologique des 3 dollars. Les données off-chain montrent une augmentation des transferts d'XRP vers la plateforme d'échange par des grands détenteurs (baleines), ce qui suggère que les prises de profit s'accélèrent. Actuellement, XRP se trouve à un nœud crucial de lutte entre acheteurs et vendeurs : va-t-il tenir le cap à 2,95 dollars pour un rebond, ou va-t-il tomber en dessous du support et ouvrir la voie à un pullback profond ?

Jusqu'au 26 août, Pepe (PEPE) a connu une chute continue pendant trois jours, après un big dump de près de 9,88 % au début de la semaine, avec un rebond temporaire d'environ 1 %, mais reste en dessous du seuil psychologique clé de 0,00001000 $. Les données off-chain et dérivation synchronisées libèrent des signaux baissiers, indiquant que ce jeton mème pourrait faire face à une pression de dumping supplémentaire à court terme.

Bien que Cardano (ADA) présente récemment une tendance haussière, les indicateurs off-chain montrent qu'il pourrait y avoir un risque de prise de bénéfices sur le marché, ce qui pourrait inhiber la tendance à la hausse à court terme. Il convient de noter que l'augmentation lente de l'âge moyen des jetons (Mean Coin Age) indique que des activités d'accumulation au niveau du réseau sont en cours. Au 25 août 2025, ADA tente encore de franchir le seuil psychologique de 1 dollar dans le contexte d'un pullback de Bitcoin, et si ce seuil est franchi avec succès, le prochain objectif pourrait être de 1,2 dollar (basé sur les niveaux d'extension de Fibonacci).

Le prix de Tron (TRX) a connu une chute significative après avoir atteint un sommet annuel de 0,370 USD, et a franchi cette semaine la ligne de tendance haussière maintenue depuis le 22 juin. Les données off-chain et dérivation montrent que le sentiment baissier est en hausse, et les indicateurs techniques suggèrent que le TRX pourrait connaître une correction à court terme.